Klimatbytet och greenwashing

I skrivande stund har nästan 800 personer följt uppmaningen på Klimatbytet.se och bytt ut sina pensionsfonder till "klimatsmarta" sådana.

Med klimatsmart menas i det här fallet en fond som har klassats som låg CO2-risk av Morningstar. Jag tycker det lätt blir lite greenwashing över sådana listor, t ex finns Avanza Zero med på listan. I de 29 mest omsatta bolagen i Sverige ingår som bekant mycket bank och verkstadsbolag, det är i alla fall inte det första jag kommer och tänka på när man pratar om klimatsmarta bolag.

I övrigt är det ganska nischade fonder och/eller ganska få innehav i många av fonderna.

Om man nu ska ta hänsyn till detta i pensionssparandet så tycker jag man ska välja en så bred fond som möjligt. Den bredaste jag hittar är Danske Invest SICAV - SRI Global som innehåller 1117 bolag. De senaste tio åren har fonden presterat nästan identiskt med världsindex (MSCI World) vilket ju inte är så konstigt då det i princip är det index man följer, fast man har plockat bort några hundra bolag som anses oetiska.

Vill man göra skillnad på riktigt tror jag mer på att välja till bolag istället för att välja bort. Det vill säga investera några procent av sitt totala sparande i t ex:

* Trine
* Bolag som jag gör skillnad på riktigt, t ex Xylem
* Fonder med bolag som gör skillnad på riktigt, t ex Save Earth Fund

Köpt Xylem

Idag slog jag till på en liten post om cirka 0,25% av portföljen i vattenbolaget Xylem som jag har spanat på ett tag. Som vanligt kommer jag att skala mig in genom flera köp, målvikt 2-3%.

"Let's solve Water" är bolagets anspråkslösa slogan och det sammanfattar väl verksamheten ganska bra. Det handlar om vattenförsörjning genom allt från infrastruktur till verktyg för analys och rengöring.

Det finns mycket att gilla med bolaget, dels är det en i grunden ganska defensiv verksamhet då 50% av intäkterna kommer från "utilities" (själva infrastrukturen för vattenförsörjning) och dels får man exponering mot miljö/hållbarhetstrenden.

Bolaget växer också kraftigt, vinst per aktie förväntas öka med 10-15% per år de närmaste åren enligt många bedömare. Så om allt går väl får man alltså både ett defensivt och ett växande bolag 😃.

Värderingen blir förstås också därefter, Xylem handlas till cirka P/E 27 just nu. Som jämförelse är snittet för S&P 500 för närvarande runt 22, så ur det perspektivet är det inte så extremt.

Bolag med liknande inriktning (Danaher, Ecolab) ligger dessutom ofta närmare P/E 40. Faktum är att Xylem är det vattenbolag med lägst värderingen jag har hittat som uppfyller mina kriterier. Som kriterier har jag bland annat bolagsstorlek och stigande utdelningar.

Bolagsvärdet för Xylem är cirka 14 miljarder USD och de har betalat stigande utdelningar sedan 2012. Utdelningen är dock låg, cirka 1,2%.

Ett alternativ för att få exponering mot vatten/miljö-sektorn kan vara att investera i en fond så som Save Earth Fund. Man får då visserligen bolagsspridning med oftast också ett antal bolag med riktigt höga värderingar så jag skulle nästa bedöma risken högre i en sån fond jämfört med att själv hitta rimligt värderade bolag.

Köpt och sålt

Igår var det #uppesittarkväll och idag kom lönen vilket betyder mer pengar till de tre portföljerna.

Den här gången blev det faktiskt ingen insättning alls i huvudportföljen då jag redan har cirka 8% likvider där. Pengarna hamnade istället i Golden Butterfly-portföljen och Lysaportföljen. Båda två är helt passiva och jag loggar i princip bara in en gång i månaden på dem och gör mina köp.

Men det har som vanligt varit en hel del transaktioner i huvudportföljen:

Köpt
Senaste tiden har jag framförallt ökat i XACT Högutdelande, DBX GBL DIV och Saxxum Aktiv.

Jag har också tagit in två nya fonder i portföljen, DNB Telecom och DNB Health Care. För tillfället uppgår de bara till 0,5% av portföljen vardera. Målviktning just nu runt 2-3% vardera.

Sålt
XACT Råvaror kommer att läggas ned 23/9 pga för låga handelsvolymer så jag har sålt hela mitt innehav. T ex Handelsbanken råvarufond kan vara ett alternativ men jag har tagit mig en funderare och skippar råvaror helt i huvudportföljen för tillfället.

Ska man ha råvaror tror jag mer på att välja ut några enskilda råvaror (t ex kaffe, sojabönor) och handla dem istället för att köpa en mix av en mängd råvaror som inte har något gemensamt.

Säljkandidater
Här brukar jag nämna Duni, Resurs och SEB.

Duni har äntligen tagit fart, efter köprekommendationer från både Börsveckan och Dagens Industri steg aktien +7,77% igår och +1% idag på en i övrigt negativ börs. Jag försöker ju sälja förlorare och inte vinnare så att sälja Duni är inte aktuellt för tillfället. Duni handlas för tillfället till P/E 24 så att öka är inte heller aktuellt.

Resurs ser som vanligt billigt ut. Nyheten att Nordic Capital (äntligen!) sålt av sitt innehav borde få kursen att lyfta på sikt. För närvarande behåller jag mitt innehav och inväntar en uppvärdering a la Duni.

Någon större uppgång i SEB (eller storbank öht) tror jag dock inte på i närtid så det får bli portföljens enda säljkandidat.

Köpkandidater
Bland portföljbolagen har jag som vanligt svårt att hitta något köpvärt. Jag skulle vilja öka i Disney, men det tar emot lite på nuvarande kurs.

Ett annat bolag jag tittat lite på är vattenbolaget Xylem. Nuvarande P/E runt 27 gör det svårt att köpa här också, men det är inte omöjligt.

I övrigt lär jag fylla på i fonder (framförallt DNB Telecom och Health Care) och utdelande ETF:er.

Trinelån #13

I december 2018  började jag investera en mindre summa i varje nytt lån de flesta nya lån som dyker upp på Trine, i de första lånen satte jag lite mer men har nu landat i 50-100 euro i varje nytt lån. Totalt är det hittills 1300 euro utspritt över 13 lån och nio olika företag. 

I tidigare inlägg har jag skrivit mer om investeringar i Trine och vilka risker som finns. 

Den senaste investeringen blev 100 euro till Solynta i Nigeria. Räntan är 6% över 3 år och lånet backas av SIDA vilket innebär att om Solynta inte skulle kunna betala tillbaka lånet får man ändå 60% av beloppet tillbaka av SIDA.

Lånet blev snabbt fulltecknat och går alltså inte att investera i längre, Finns dock i skrivande stund två andra lån som är öppna för investeringar varav det ena är backat av SIDA.

Eftersom jag började investera för cirka ett halvår sen har jag hittills bara fått 11 euro i återbetalning/ränta men snart börjar återbetalningarna komma in på allvar:

Från och med Augusti bör det komma in minst 50 euro varannan månad som då antingen kan tas ut från kontot eller återinvesteras i nya lån. Jag planerar att göra det senare 😃.

Vill du själv testa att investera i Trine kan du använda följande länk så får både du och jag 10 euro att investera för. Minsta investering är 25 euro.

Investera i vatten

Vatten är en intressant bransch av ungefär samma anledningar som hälsovård, relativt konjunkturokänslig och ger exponering mot rådande megatrender.

På Stockholmsbörsen hittar jag bara Josab Water Solutions noterat på Spotlight Stock Market med ett börsvärde på drygt 200 miljoner. Jag föredrar större bolag så har inte tittat närmare på det.

På den amerikanska börsen finns det desto fler:

American Water Works
Aqua America
American States Water
California Water Services Group
SJW Group
Middlesex Water Co
Connecticut Water Services
York Water
Artesian Resources
Consolidated Water Co

Överlägset störst är American Water Works med ett börsvärde på drygt 20 miljarder USD. Grundat 1886 och levererar vatten till cirka 15 miljoner människor i 47 delstater. Ska man bara ha ett vattenbolag ser det ut att vara detta.

Sedan börsnoteringen 2008 har aktien också haft en fantastik kursutveckling och inte påverkats nämnvärt av det allmänna börsklimatet:

"Tyvärr" har aktien som så mycket annat gått starkt under året och ökat med +30% vilket förstås fått värderingen att drag iväg. Aktien handlas idag till cirka P/E 37 vilket ju egentligen är alldeles för dyrt. Tittar man på övriga vattenbolag i listan har de dock liknande eller högre värdering så inte lätt att hitta något köpvärt just nu.

Ett annat intressant bolag i sektorn är Xylem som förvisso har en lite annan inriktning där cirka 50% av verksamheten utgörs av vattenförsörjning ("utilites") och resterande del har en tydlig hållbarhetsprägel med inriktning mot vattenrengöring osv.

Även Xylem har haft en mycket stark utveckling de senaste åren:

Uppgången i år är cirka +25% och aktien handlas till cirka P/E 27. Något rimligare värdering än American Water Works men fortfarande dyrt förstås.

Ett tredje alternativ kan vara att investera i en fond med inriktning mot vattenbolag. En av de mer intressanta tycker jag är fonden med det smått provocerande namnet Save Earth Fund. Den innehåller inte bara vattenbolag utan även förnybar energi, miljöteknik mm.

Bland de 10 största innehaven återfinns både America Water Works och Xylem och en del andra intressanta bolag så som Danaher och Ecolab:

Slutsats

Bolaget jag egentligen skulle vilja äga är America Water Works men där ser värderingen alldeles för hög ut. Jag har lagt till både America Water Works och Xylem på min bevakningslista och kommer köpa om värderingen kommer ner, eller eventuellt köpa en liten bevakningsposition.

Fonden Save Earth Fund ser också intressant ut och jag lär återkomma till den i ett senare inlägg.

DNB Health Care

Jag tycker läkemedel och sjukvård är en intressant bransch av två anledningar.

Den första är att det är en ganska defensiv/ocyklisk bransch (läkemedel behövs även i lågkonjunktur) och den andra är att en åldrande befolkning är en av de tydligaste megatrenderna (enligt mig).

Jag har redan Johnson & Johnson och Novo Nordisk i portföljen men ett enkelt sätt att få lite bredare exponering är att köpa en läkemedelsfond.

En av de som gått bäst de senaste åren är DNB Health Care.

Förra året överpresterade den rejält mot index medans den hittills i år har underpresterat och "bara" är +12%. Det är också ganska stora svängningar i fonden så defensiv kan man kanske inte kalla den, även om den borde klara en börskrasch bättre än index.

Nästan 70% av innehaven återfinns i USA och det största innehavet, Johnson & Johnson, utgör nära 10% av fonden.

Eftersom det är en aktivt förvaltad fond så är avgiften som vanligt ganska hög, 1,75%. Jag tror dock att fonden har potential både som defensiv placering och att gå bättre än index och har nu börjat köpa in mig i fonden, än så länge motsvarande cirka 0,5% av portföljen.

En branschfond som denna kan man väl riskmässigt se som någonstans mellan enskilda aktier och breda indexfonder så de bör kanske inte utgöra mer än några procent av portföljen.

Eric Strand-nytt

Efter att Eric Strand lämnade Pacific Fonder har antalet ägare av Pacific Precious på Avanza minskat, från närmare 9 000 till i skrivande stund 7 583 stycken.

Igår publicerades en artikel på en av Sveriges största bloggar inom ekonomi, Rika Tillsammans, där Jan Bolmeson gör precis som mig och många andra och säljer hela innehavet i fonden och istället köper guld-ETF på Nordnet.

Om en vecka lär det alltså vara ännu färre ägare till fonden på Avanza. Vinnare än så länge i den här historien: Eric Strand och Nordnet, förlorare: Pacific Fonder och Avanza.

Inte helt oväntat så har Eric Strand en ny fond på gång som berörs kort i videon nedan:

För den som inte vill lyssna på 14 minuters diskussion om litium så nämns den nya fonden kort precis i början av videon samt cirka 12:15 - 12:35 😃.

Här framkommer det att det nya fondbolaget kommer heta AuAug Fonder och om jag förstår det rätt kommer fonden heta green gold och fokusera på guld, ädelmetaller och grundämnen som används vid grön teknik, t ex litium. Jag hade kanske föredragit en renodlad fond för guld och en för grön teknik-grundämnen men det här blir förstås intressant att följa.

Det mesta kommer hända "efter sommaren" enligt Strand så jag räknar med att det kommer gå att handla fonden i höst.

DNB Telecom

Jag missade en intressant fond när jag letade efter defensiva fonder som klarar av att stå emot en nedgång i det förra inlägget.

Fondbeskrivning från Avanza:

"DNB Telecom är en aktiefond som huvudsakligen placerar sina medel i globala operatör- och infrastrukturbolag inom tele- och datakommunikation. Fonden har god spridning mellan företag och länder. Målet är att uppnå en långsiktigt god värdetillväxt i fonden."

Ja det här är alltså en fond som uteslutande innehåller teleoperatörer. Teleoperatörer är tillsammans med läkemedel och dagligvaror en klassisk defensiv placering, ett mobilabonnemang behöver ju de flesta ha även i en lågkonjunktur.

Tittar vi på hur fonden presterade under nedgången hösten 2018 visar det sig också att den knappt påverkades av den globala nedgången och faktiskt klarade sig bättre än samtliga fonder i det förra inlägget.

DNB Telecom vs Länsförsäkringar Global Indexnära

Bland innehaven är T-mobile det största och utgör nästan 10% av fonden. Det finns en stor geografisk spridning och USA utgör "bara" 30% av fonden (i en globalfond brukar siffran vara 60%).

Innehav DNB Telecom

Avgiften är ganska hög, 1,62%.

Jag tycker detta ser intressant ut och kan tänka mig att ha några procent av fonden i portföljen för att sänka risken ytterligare.

Defensiva Fonder

Har tittat igenom Avanzas fondutbud för att försöka hitta lite mer defensiva fonder, exklusive räntefonder och hedgefonder.

Det finns över 1300 fonder på Avanza så det är inte helt enkelt... t ex läkemedelsfonder finns som en egen kategori så de är lätta att hitta men att hitta lämpliga aktiefonder bland de 700 som finns där är inte så lätt. Man får gå på namnet helt enkelt och verkar det intressant går det ganska snabbt att få en överblick över innehållet och kursutvecklingen.

För att se hur de har presterat under börsnedgång har jag helt enkelt jämfört med hur de har presterat under t ex 2018 (då index slutade på minus) jämfört med det svenska indexet SIX Portfolio Return Index och globalfonden Länsförsäkringar Global Indexnära.

De jag fick fram var följande (citerad text är från Avanzas fondbeskrivning):

Stewart Investors Wldwd Sustbl A Acc GBP
"Fonden kan investera både på utvecklade marknader och tillväxtmarknader och i företag med potential att dra nytta av, och bidra till, en hållbar utveckling i de länder där de verkar."

Består till cirka 60% av konsument och sjukvård.

LO Funds Golden Age USD PA
"Fonden investerar huvudsakligen i aktierelaterade värdepapper utfärdade av företag över hela världen som har fokus på den åldrande befolkningen över multipla sektorer."

Kul namn 😃. Mycket sjukvård och konsument.

PriorNilsson Smart Global
"Fonden investerar normalt i 80-120 stora och medelstora bolag som har en historik på minst 15 år av stigande utdelning per aktie. "

Mycket intressant. Kort historik dock.

SPP Aktiefond Stabil A
"SPP Aktiefond Stabil är en global aktiefond som i sina placeringar söker att ge mindre kurssvängningar än marknaden fonden investerar på. Fonden eftersträvar att ha en bra spridning mellan branscher/regioner. Fonden investerar i ca 80-150 bolag, som tillsammans förväntas ge en stabil riskjusterad avkastning."

Också mycket intressant. Liknande utveckling som i PriorNilsson Smart Global (eller något bättre tom) och lägre avgift (0,74%).

SEB Läkemedelsfond
"Fonden investerar globalt i aktier och aktierelaterade värdepapper i läkemedels- och bioteknikföretag samt medicinska service- eller teknikföretag och företag inom hälso- och sjukvårdsbranschen."

DNB Health Care
"DNB Health Care är en aktiefond som huvudsakligen placerar sina medel i farmaci-, läkemedels- och bioteknikbolag på de ledande europeiska, amerikanska och asiatiska marknaderna."

UB Infra A
"UB Infra är en aktiefond (UCITS) som placerar i aktier i börslistade infrastrukturbolag (t.ex. i el-, gas- och vattenbolag) i huvudsak i OECD-länderna. Fondens mål är att ge investerare möjlighet att placera likvitt och globalt i infrastrukturbolag för att bl.a. sprida risken förknippad med regionala konjunktursvängningar. Fonden strävar efter en jämnare avkastning än den allmänna kursutvecklingen på aktiemarknaden."

Slutsats
Ska man bara ha en av fonderna ser SPP Aktiefond Stabil ut som det bästa valet. Bra spridning mellan olika branscher och länder och dessutom ganska ok avgift på 0,74%.

Övriga fonder är mer nischade mot t ex läkemedel eller infrastruktur och har också ganska höga avgifter. Kan vara ett bra sätt att få mer exponering mot t ex läkemedel men bör inte uppta särskilt stor del av portföljen.

Mina tre portföljer

Som jag tidigare nämnt har jag ju numera tre olika portföljer, där två av dem förvisso bara uppgår till någon hundradel av huvudportföljen än så länge.

Tanken är att försöka gå mot ett lite mer passivt sparande i fonder. Jag har gjort försök tidigare men det har slutat med att jag sålt av globalfonderna och köpt aktier istället... med separata portföljer går det förhoppningsvis bättre.

Huvudportföljen
Huvudportföljen är den jag haft sedan 2012 på Avanza och som i dagsläget innehåller en salig blandning av nordiska och amerikanska aktier, preferensaktier, utdelande ETF:er, räntefonder, hedgefonder och råvaror. Puh.

Här har jag skruvat lite på strategin på sista tiden. Tidigare ville jag ha 80% aktier och 20% "annat" men eftersom jag ändå har runt 10% preffar har jag justerat det till 15% "annat". Preffar är ju en blandning av aktie och obligation så det borde bli mer rätt om man vill ha 80% aktieexponering.

Efter försäljningen av Pacific Precious har jag ökat en del i hedgefonder som nu utgör cirka 3% vardera. Kommer behöva öka någon procent till för att komma ner till 80% aktieexponering. Är också lite mer likvid (9%) än vanligt för tillfället efter försäljningen.

Har också ökat en del i samtliga utdelande ETF:er, DBX EUR DIV utgör nu cirka 5%, DBX GLBL DIV 3,5% och XACT Högutdelande 13%. För de två förstnämnda tänker jag mig max 10% respektive 5% och max 20% för XACT.

Kursmässigt tycker jag det är svårt att hitta något köpvärt just nu bland portföljbolagen. Storleksmässigt skulle jag vilja öka något i de flesta av de amerikanska aktierna, blir det ett köp är Disney mest troligt.

Lysa 80/20
På Lysa har jag en portfölj med fördelningen 80/20 dvs 80% globala indexfonder och 20% räntor. Det är ett helt passivt sparande där jag gör månatliga insättningar.

Golden Butterfly
Efter försäljningen av Pacific Precious startade jag en portfölj på Nordnet enbart för att få tillgång till deras guld-ETF:er. Portföljen här är en Golden Butterfly dvs 40% aktier, 40% räntor och 20% guld. Även detta är tänkt som ett helt passivt sparande där månadsinsättningar görs och samma fördelning hålls hela tiden.

Investera i fysiskt guld och silver

Senaste Outsiders behandlar hur man bör fördela sitt guldinnehav i portföljen. Vad jag tyckte var mest intressant var diskussionen om hur stor (eller rättare sagt liten) del guld man bör ha fysiskt. Enligt Outsiders är 1% av portföljvärdet lämpligt att ha som fysiskt guld. För en portfölj värd 1 miljon kronor motsvarar det alltså 10 000 kronor eller ungefär ett guldmynt med vikten 1 troy oz (31,1 gram).

Resonemanget är ungefär att fysiskt guld blir riktigt användbart först vid ett katastrofscenario när fiatvalutor blir värdelösa. Vi får förstås hoppas att detta inte inträffar men om det gör det så lär guldpriset öka med flera tusen procent och därför räcker det med 1% fysiskt guld. Övrig guldexponering kan man ha i t ex en ETF.

Jag tycker resonemanget låter rimligt. Med bara 1% fysiskt blir ju dessutom frågan om förvaring och försäkring nästan en icke-fråga.

Fysiskt guld och silver kan man köpa på t ex Libery Silver och Tavex. Bland guldmynten skulle jag välja något av de mer välkända med 99,99% guld så som Gold Maple, Krugerrand eller Gold Eagle. Handlarna tar alltid ut en liten premie (dvs lite högre pris än nuvarande guldpris), för guldmynten cirka 5%.

Det finns tackor från 1 gram att köpa men då brukar premien vara ganska hög (över 30%). Redan från 5 gram kan man dock köpa med hyfsad premie (10%) och från 10 gram med riktigt bra premie (5%). 10 gram kostar i dagsläget cirka 4 000 kronor.

Silver kostar ju i dagsläget cirka 1/100 av guld så vill man handla med mindre belopp kan det vara ett alternativ. Tänker man sig ett katastrofscenario kan det också vara bra med lite silver för att kunna göra mindre inköp 😃.

Silver är till skillnad från guld momsbelagt i Sverige vilket leder till en betydligt högre premie, cirka 50%! Är syftet med silvret att ha det vid en kommande katastrof spelar det väl i och för sig mindre roll.

Skulle man ångra sig kan man överväga att köpa Liberty Silvers egna mynt. Fördelen med dessa är att Liberty Silver betalar betydligt bättre för de än övriga mynt ifall man skulle vilja sälja tillbaka dem.

Rekommendationen är annars även här att välja något av de mer välkända så som Silver Eagle eller Maple Leaf. Ett silvermynt (31,1 gram) med 99,99% silver kostar i dagsläget drygt 200 kronor.

Hur mycket pengar behöver man egentligen?

Alla har vi väl olika mål med vårt sparande men jag skulle tro att två av de vanligaste är:

1. Få en bra pension
2. FIRE

Jag har aldrig riktigt förstått grejen med FIRE (Financial Independence Retire Early) som kort sagt går ut att spara så mycket som möjligt (ofta runt 70% av lönen) för att kunna sluta jobba så tidigt som möjligt (ofta runt 40). Om man inte trivs på jobbet så är det väl bara att... byta jobb? Men det kan säkert finnas undantag då inte det heller är ett alternativ.

Jag tänkte därför koncentrera mig på den första punkten som förhoppningsvis är ett vanligare mål än det andra.

Medianlönen är enligt SCB 30 000 kronor i Sverige vilket efter skatt blir cirka 22 500 kronor beroende på kommun. Enligt rådande konsensus kan man bara räkna med att få ut ungefär 50% av lönen vid normal pensionsålder, dvs 11 250 kronor.

För att kunna få lika hög pension som lön behöver vi med andra ord ha sparat ihop en summa som kan avkasta 11 250 kronor i månaden, eller 135 000 per år.

Enligt fyraprocentsregeln innebär det av vi behöver 135 000 x 25 = 3 375 000.

Det kan låta som en omöjlig summa att spara ihop till genom vanligt lönearbete men som tur är har vi två fantastiska verktyg till hjälp. Det första är ränta-på-ränta (även kallat världens åttonde underverk) och det andra är tiden.

Räknar vi med en avkastning på 8% per år (det historiska snittet för en global indexfond) behövs följande månadssparande för att komma upp i 3,375 miljoner beroende på hur länge man sparar:

40 år: 1000 kronor
30 år: 2 300 kronor
20 år: 5 700 kronor
15 år: 9 600 kronor
10 år: 18 000 kronor

Som synes behövs det ganska låga belopp om man börjar tidigt men blir svårt/omöjligt ju senare man börjar.

Några minnesregler man kan ha med sig när det gäller ränta-på-ränta är att till 8% avkastning så dubbleras beloppet efter 9 år och femdubblas efter 21 år.

Så om du t ex har 21 år eller mer kvar till pensionen och redan har sparat ihop 675 000, grattis, du behöver egentligen inte spara en krona till (675 000 x 5 = 3 375 000) 😃.

Pacific Precious-gate och portföljförändringar

Inte helt oväntat har Pacific fonder en lite annorlunda bild av varför Eric Strand väljer att lämna fondbolaget. Enligt Eric Strand ska det ju bero på att han inte accepterar att avgiften på fonden höjs kraftigt men enligt fondbolaget beror det istället på att avkastningen har varit för låg.

Bolagets förklaring låter med andra ord som att Eric har fått sparken. Vad som ligger närmast sanningen får vi nog aldrig veta men att hastigt och lustigt byta fondförvaltare och dubbla avgiften fick i alla fall mig att sälja hela mitt innehav.

Ny förvaltare blir Mattias Gromark som redan förvaltar tre andra fonder på Pacific fonder. Ska bli intressant att följa fondens utveckling, vem vet, lyckas han bra kanske man kan plocka in fonden igen om ett år eller så.

Tillsvidare har jag öppnat ett konto på Nordnet med ett mindre belopp och där påbörjat en ny portfölj enligt Golden Butterfly. Det här är en väldigt defensiv portfölj med endast 40% aktier och dessutom 20% guld som bör gå i motsatt riktning när aktiedelen går dåligt.

Jag kunde förstås ha valt att bara har guld på Nordnet men... jag har alltid velat ha en Golden Butterfly 😎.

Fonderna jag valde blev faktiskt de samma som Investerarfysikern rakt av, dvs:

20 % Svensk indexfond (Nordnet Superfond Sverige)
20 % Global indexfond (SPP Aktiefond Global A)
20 % Guld (ETFS Physical Gold)
20 % Obligationer (AMF Räntefond Lång)
20 % Korta räntor (Spiltan Räntefond Sverige)

Sverigefonden motsvarar här alltså "Small cap value" eller småbolag. Tja, globalt sett är ju många svenska bolag "småbolag" så det borde funka. Fonden har dessutom 0 i avgift på Nordnet och torde därmed vara den bästa svenska indexfonden man kan köpa. Den följer ett bredare index än Avanzas motsvarighet Avanza Zero och innehåller drygt 90 bolag.

SPP Global är en billig globalfond med 0,32% i avgift. Det finns billigare men SPP Global är lite bredare än de flesta och innehåller över 2000 bolag.

Valet av Guld-ETF blev ETFS Physical Gold. Det finns några till att välja på som innehar guldet fysiskt men både Investerarfysikern och Eric Strand har valt denna så därför fick det bli den.

Jag har förutom Pacific Precious också sålt lite annat i ett försök att rensa upp lite i portföljen och satsa mer på utdelande ETF:er och mindre på aktier.

Sålt
Nordea
Skanska
DBX MSCI WORLD (DR) 1C
Pacific Precious A

Köpt (ökat)
Novo Nordisk
XACT Högutdelande
DBX EUR DIV
DBX GLBL DIV 100
Atlant Opportunity
Aktie-Ansvar Saxxum Aktiv

En del av pengarna från försäljningen av Pacific Precious kommer att gå till att öka upp i hedgefonderna. Saxxum Aktiv fortsätter att imponera så den kommer troligen få lite högre viktning.

Jag har nu plötsligt tre olika portföljer att fördela månadssparandet mellan:

Lysa 80/20
Golden Butterfly på Nordnet
Huvudportföljen på Avanza

I linje med att gå mer mot fonder/ETF:er och passiv förvaltning är tanken att merparten av nysparandet ska gå in i portföljerna på Nordnet och Lysa. De är dock cirka 1/100 i storlek var av huvudportföljen så det kommer ta sin tid...

Alternativ till Pacific Precious

Igår kom det tråkiga nyheter om fonden Pacific Precious. Pacific fonder har bestämt sig för att höja avgiften till det dubbla mot idag (källa: finwire) vilket får förvaltaren Eric Strand att lämna fonden och sälja av hela sitt innehav.

All heder till Eric förstås och tråkigt för alla innehavare av fonden.

Frågan är då vad man ska välja istället, särskilt om är kund hos Avanza där fonden var det i mitt tycke enda vettiga alternativet för att få exponering mot guld.

Eric Strand skriver själv på sin hemsida att han kommer sätta sina pengar i AVA GULD hos Avanza och ETFS Physical Gold  (VZLD) hos Nordnet även om det inte är optimalt.

Är man kund hos Nordnet är ETFS Physical Gold ett bra alternativ då det är en ETF med underliggande fysiskt guld. AVA GULD hos Avanza är däremot ett certifikat och är mer att se som en kortsiktig spekulation i terminspriset på guld, och det är inte så jag vill investera i guld.

Alternativ om man är kund på Avanza:

Fonder som investerar i guldbolag
Utbudet här är inte heller så stort på Avanza, väljer man att filtrera fonder på typ = branschfond och kategori = ädelmetaller hittar man fyra fonder. Den som gått bäst på 1 års sikt och också är populärast på Avanza är BGF World Gold A2.

Fonden är alltså en aktiefond som investerar i företag verksamma inom guldutvinning. Avgiften är dessutom hög (2,21%). Kan väl vara ett alternativ om man spekulerar i en kraftig uppgång för guldet i närtid då det bör ge en hävstång på guldpriset men som hedge i portföljen är det mer tveksamt då det trots allt är en aktiefond som påverkas av fler faktorer än guldpriset.

Fonder och ETF:er som innehåller en liten del guld
En råvarufond eller en ETF som XACT Råvaror innehåller cirka 10% guld och silver så det är ett sätt att få lite exponering mot guld.

Fonder som innehåller guld finns det inte så många av, den enda jag känner till är Saxxum Aktiv som innehåller en liten del guld, i nuläget 7-8%.

Med det utmärkta verktyget på fondtoppen kan man leta upp fonder som innehåller specifika värdepapper.

Vänta och se...
Vad Eric Strand ska göra härnäst är än så länge oklart men jag hoppas förstås att han återkommer med en ny guldfond.

Avanza har ju också nyligen lanserat trackers och för deras råvarutrackers står det än så länge "kommer snart". Vågar man hoppas på en vettig guldtracker? T ex en tracker som följer en ETF med fysiskt guld? Det vore inte heller optimalt pga emittentrisken men bättre än vad som finns i nuläget.

Jag har inte heller riktigt gett upp hoppet att om att Avanza ska få samma utbud av ETF:er som Nordnet men det ligger nog i så fall längre fram i tiden.

Skapa ett konto på Nordnet
Ja det här tycker jag ser ut som det bästa alternativet just nu faktiskt. Skapa ett konto och köpa ETFS Physical Gold.

Hur man sen får ihop det med sin Avanzaportfölj ställer förstås till det en del. Personligen lutar jag åt att flytta över de 5% jag idag har i Pacific Precious till räntefonder och hedgefonder och låta den nya portföljen på Nordnet bli en Golden Butterfly med ungefär samma fonder som Investerarfysikern har valt.

Kommer börja med små belopp men tanken är att ha ett månadssparande i den portföljen också.

Sammanfattning
Hur jag (troligen) kommer göra:
* Sälja Pacific Precious och vikta över till räntefonder och hedgefonder på Avanza
* Skapa en ny portfölj på Nordnet enligt Golden Butterfly
* Dyker det upp ett bra alternativ för guld på Avanza i framtiden, vikta om från räntefonder och hedgefonder till guld

100 inlägg!

Japp, det här blir det hundrade inlägget sedan starten 2019-01-06. Jag var flitig i början och skrev ett inlägg per dag men har på senare tid minskat det till 3-4/per vecka. Bra jobbat ni som klarar av att publicera ett inlägg per dag!

Besöksantalet ligger oftast runt 100-300 sidvisningar per dag med en tydlig uppgång när det publiceras inlägg så att jag inte skriver varje dag längre har minskat antal sidvisningar en del. Totalt antal sidvisningar är hittills drygt 32 000.

Mest lästa
Sparkonto med 0,95% ränta
Avstår Core Ny Teknik
Utdelande ETF:er på Avanza
Sparroboten June från Danske Bank
Inför Nästa nedgång

Mest lästa hittills är kanske något förvånande inlägget om var man får (eller fick, numera kan man få 1% hos Insta Bank) högst ränta.

Core Ny Teknik är en fond som många gillar så att gå mot strömmen lockar förstås läsare. Att Kronan till miljonen skrev om det i en genomgång av veckans bästa blogginlägg gjorde nog också sitt till 😃.

Utdelande ETF:er är många intresserade av så det är kul att flera verkar ha hittat till inlägget om de lite mer okända(?) ETF:erna på Avanza.

Att inlägget om Sparroboten från Danske Bank får så många läsare tycker jag också är lite förvånande, trodde inte det fanns så stort intresse för sparrobotar. Många verkar hitta till just det inlägget via google så det kanske är en lite annan publik.

Click bait-rubriken "Inför nästa nedgång" är jag dock inte så förvånad över att den drar många läsare.

Minst lästa
Köpt Sdiptech Pref

Lyckas inte sortera ut de minst lästa på något enkelt sätt så det får räcka med ett från bloggens första dagar med endast 11 sidvisningar. Det är lite knapphändig information i det inlägget ser jag nu men Sdiptech är fortfarande en intressant pref som är nästintill köpvärd på nuvarande kurs och som dessutom inte har någon fastighetsexponering så som de flesta andra preffar.

Twitter
På Twitter (@Lekonomi1) var jag också lite mer aktiv under bloggens första tid så ska försöka bättra mig där. 90% av mina tweets består av länkar till nya blogginlägg så ska försöka variera mig lite mer.  Antalet följare är inte riktigt uppe på samma nivå som t ex @Investeraren än, i skrivande stund är det 27 stycken 😃.

Intäkter
Tjänar man nåt på att blogga då? På en välbesökt blogg kan det bli många tusenlappar per månad men på en blogg med några hundra sidvisningar per dag blir det... inte så mycket.

Jag anmälde mig till Google AdSense efter några veckor, dvs i Februari i år. Sen dess möts jag av denna bild när jag går in på inställningar för AdSense:

När som helst nu...?

Tror jag läste någonstans att bloggen måste ha varit aktiv sex månader för att det ska gå att aktivera, så i Juli då? Kanske. Än så länge 0 kronor från AdSense alltså.

Eftersom AdSense verkar dröja testar jag med lite banners via adrecord så länge. De fungerar så att om den som har klickat på en länk genomför ett köp/skapar ett konto inom 30 dagar så får jag en viss ersättning, det räcker alltså inte bara att någon klickar. Fungerar säkert bra om man har miljontals sidvisningar men hittills har det för mig blivit totalt 27 unika klick (strax under 1 klick per 1000 sidvisningar) på banners och inga köp. 0 kronor här också alltså.

Den sista möjliga inkomstkälla jag har är Trine som jag skriver om ibland och då även brukar skicka med en länk som ger både den som investerar och mig 10 Euro. De brukar inte ha så många läsare så lite förvånande är att tre personer har valt att registrera sig via länken.

Hör och häpna så gjorde en av dem sin första investeringen för några veckor sedan vilket då också genererade bloggens första intäkt på 10 Euro, tack till dig 😃.

Så sammanfattningsvis har det hittills blivit 10 Euro/drygt 100 SEK i intäkter, eller 1 krona per inlägg.

Tack till alla som läser!